證券時報網
2025-04-29 09:27
4月10日，截至上午收盤，上證指數重返3200，上漲0.93%，深證成指上漲2.19%，創業板指上漲2.4%。近5000只個股上漲，110只個股漲停，僅有3只ST股跌停。
前期調整的消費電子、算力、人形機器人三大賽道上午集體大漲，帶動科技股全面反彈。
消費電子概念方面，立訊精密、歌爾股份、藍思科技等龍頭股均大漲。
分析人士表示，人工智能技術豐富了消費電子的產品內涵，成為終端設備升級的驅動力，智能硬件催生出新的使用場景和產品形態。2024年AI手機的出貨量占智能手機出貨量的16%。據預測，到2028年滲透率有望增長至54%。同時，未來AI眼鏡可具備手機的特定功能，成為新的通信終端。而在個人電腦中加入AI計算模塊NPU，可在操作系統內執行AI模型，帶來不同的使用體驗，PC的設計、散熱性、硬件結構等均需要優化升級，推動相關產業鏈的價值提升。
算力板塊方面，英偉達產業鏈領漲，光模塊、銅纜高速連接等板塊上漲，中際旭創、新易盛、勝宏科技、滬電股份、工業富聯等個股大漲。消息面上，近兩日，多只算力細分領域龍頭股的業績預告引發市場關注。
人形機器人板塊中，萬達軸承、雙林股份、恒工精密等個股大漲。
招商證券表示，人形機器人未來C端需求空間巨大，當前產業端進展順利，部分主機廠（如特斯拉、Figure、優必選、智元等）已經處于量產前夕，有望逐步進入小批量量產狀態。國內制造業大廠自2024年以來加速入局，有望推動行業進一步發展。從整機硬件來看，核心零部件投資方向主要包括諧波減速器、行星滾柱絲杠、靈巧手、傳感器及輕量化。
今天上午，大消費繼續反彈，免稅店、零售、影視院線、旅游酒店等板塊漲幅居前。
免稅店板塊近兩個交易日持續領漲，龍頭股中國中免昨天漲停，今天上午漲超7%。
消息面上，4月8日，國家稅務總局發布《關于推廣境外旅客購物離境退稅“即買即退”服務措施的公告》，對離境退稅“即買即退”的主要內容、辦理流程和施行時間作出明確規定，將該項服務措施從多地試點推廣至全國。“即買即退”作為一項便利服務舉措，是“離境退稅”政策的升級優化，旨在為境外旅客提供更加便捷、多樣化的退稅選擇。該舉措前期先后在上海、北京、廣東、四川、浙江、深圳等地開展試點。
目前，市場人士普遍認為，擴內需促消費有望成為2025年市場主線。
